第21章 價值投資or量化投資(第2/2 頁)

量化投資是一種對股票、市場和宏觀經濟資料進行處理和計算的主動投資風格。

量化投資者通常會使用數學和統計方法來評估投資者的風險和回報。這種方法通常可以分為長期和短期，長期策略更注重長期投資回報率，而短期策略則更注重短期投資回報率。

3.投資風險不同

價值投資者必須著重考慮與承擔風險相對應的可能獲得的回報。

價值投資者更注重長期回報，而不是透過頻繁交易短期獲利。

他們更願意承擔潛在的風險，即市場的波動可能對他們的投資造成影響。

相比之下，量化投資者趨向於透過構建和驗證策略來實現風險控制，並注重與期望回報相對應的風險。

這種方法更注重對風險的主動管理和控制，其目標是最小化投資者的風險。

4.投資決策流程不同

價值投資者通常會對公司的基本面、財務狀況以及行業趨勢進行詳細的分析。

他們通常會花費很多時間來評估一家公司的價值和風險，以便明智地做出投資決策。價值投資者的投資決策會受到新聞和市場動態的影響。

而量化投資者透過構建和驗證預測模型來做出投資決策。他們使用資料來預測未來市場趨勢和股票價格，並根據這些預測來調整投資組合。

總結

價值投資的目標是賺取長期有效市場的收益，量化投資的目標是賺取短期無效市場的錢。

價值投資者追求的是長期的確定性和方向感，一旦認定，就會選擇長時間的忍耐和堅守。

因此，價值投資者就像是感情世界裡的“暖男“更加長情，更加堅定。

量化投資派則具有移情別戀的“渣男體質“，擅長利用“人性的弱點”，而且技術高明，能夠在瞬息萬變的市場中精準鎖定目標，快速出擊，見好就收，絕不戀戰。

可能有小夥伴會問，國內的價值投資和量化投資哪一個更好？

一道一術，可以說是“各有千秋”。

我們可以根據對兩者的理解和自身的投資偏好來選擇適合自己的投資理念和投資方法。更重要的是，我們要對我國資本市場有信心。

中國A股作為全球最大的新興股票市場以及散戶交易市場，不僅具有龐大的增長潛力，同時具有十分良好的市場流動性，而這些方面對於“價值投資”和“量化投資”來說都是利好的訊息。

對於資金量比較大的投資者而言，同時去配置價值投資策略和量化投資策略，可能會是更好的選擇。